口令卡上以矩陣形式印有若干字符串，用户在使用電子銀行進行對外轉賬、B2C購物、繳費等支付交易時，電子銀行系統會隨機給出一組口令卡座標。
客户根據座標從卡片中找到口令組合並輸入電子銀行系統，只有口令組合輸入正確的客户才能完成相關交易，該口令組合一次有效，交易結束後即失效。
銀行為保護持卡人的利益，各銀行設定了不同的密碼輸入錯誤自動鎖定功能，如果在取款時連續3次（一般為3次，但各銀行有一定的差異），取款機就會自動將銀行卡收回，並打印收回憑條，可以那憑條去銀行領會自己的銀行卡，如果密碼忘記了就掛失密碼，重製密碼就可以了。
